Финансовый инвестор: Финансовый инвестор | Виды портфельных инвесторов | Пассивные и активные финансовые инвесторы

Финансовый инвестор — глоссарий КСК ГРУПП

Вкладывая денежные средства в какой-либо проект, нужно разузнать обо всех плюсах и минусах таких инвестиций. Однако, выяснив это, некоторые все равно поддаются соблазну и верят навязчивой рекламе либо слишком переоценивают свои финансовые возможности.

На что стоит обратить внимание при вложении средств?

Если вы занялись такой рискованной деятельностью, как инвестиции, то прежде, чем вкладывать деньги в какой-то строительный объект или различные ценные бумаги, следует учесть все недостатки, ведь именно их наличие может привести к необратимым последствиям. Рассмотрим основные правила, которых стоит придерживаться, чтобы избежать непредвиденной утери денежных средств.

• Приобретение популярности и доверия финансового инструмента среди других инвесторов. Недавно зародившийся проект принесет вам намного больше хлопот, чем любые другие денежные вложения. Банковские депозиты довольно распространены и пользуются доверием населения уже довольно длительное время. Люди вкладывают свои личные средства, не задумываясь о рисках, а это говорит о многом.
• Доверие к учреждению, оказывающему услуги. Нужно время для ознакомления с компанией и ее персоналом. Важно уяснить для себя особо важные детали, проверить документы на подлинность, ознакомиться с отзывами в интернете. Данные факторы будут говорить о сложившейся репутации организации в течение ее деятельности. Если не уделить этому должного внимания, то существует вероятность быть обманутым.
• Оценка степени риска. Это будет являться одним из важных критериев при отборе, так как от него будет зависеть многое. Наличие большого риска свидетельствует о прибыльности. Но все же не стоит питать надежды, чтобы в результате не остаться ни с чем.
• Постоянство контроля и управления. Многие не отдают себе отчет в том, что предстоит масса трудностей, что приводит к потере финансовых вложений.
  Поэтому, решившись инвестировать, следует сделать выбор в пользу пассивных видов инвестиций.

Соблюдение этих нюансов не застрахует вас от непредвиденных обстоятельств, но поможет в выборе объекта капиталовложений.

Рискованные инвестиции

Фондовые рынки. Для обывателей вложение средств в данный сегмент будет очень рискованным. Здесь можно столкнуться с издержками, который существенно уменьшат доход инвестора. Нужно быть компетентным в этой сфере, чтобы иметь постоянную прибыль. Многие инвесторы не имеют понятия о котировках и нововведениях на фондовой бирже, поэтому требуется проявить терпение для того, чтобы начать зарабатывать. Номинальная стоимость ценных бумаг может существенно понизиться, что не лучшим образом скажется на доходе в целом.

Рынок Форекс. Реклама дарит множество обещаний, но статистика говорит об обратном: множество новичков терпят неудачу, потому что для достижения успеха в данной сфере деятельности нужно вложить массу сил и времени.

Недвижимость. Это одна из самых прибыльных инвестиций в долгосрочной перспективе. Ждать сиюминутных результатов, конечно же, не стоит, так как вы будете обречены на провал. Однако насчет ипотеки дела обстоят не так радужно, так как очень сложно предвидеть реальные результаты на длительное время.

Стартап-проекты. Как правило, разрабатывают их люди, полные амбиций и надежд. Однако их неопытность может привести к неприятным последствиям. Стоит рассматривать каждый отдельный случай в индивидуальном порядке.

Инвестор должен очень ответственно подходить к выбору объекта инвестирования, чтобы выявить предполагаемые риски и недостатки. Залог успеха заключается в глубоком исследовании определенного сегмента.

Возврат к списку

Кто такой финансовый инвестор и как частному лицу им стать?

Частные инвестиции

Инвестиции являются важной составляющей частью капиталистического устройства общества. Для частного лица они обладают полезным функционалом расширения и приумножения его капитала. Благо, сегодня, благодаря брокерским посредникам и инвестиционным фондам имеется возможность начать это приумножение даже с совсем малых финансовых возможностей.

Приумножение собственных денежных масс становится основным методом достижения долгосрочного богатства, понятие “работающие деньги” становится понятным даже для самых далеких от фондовой биржи слоев населения. Продукты инвестиционных компаний становится все доступнее и доступнее, равно как и повышается их надежность, а также процентных прирост доходности. Сегодня, имеется возможность как оперировать средствами самостоятельно, так и передать их брокеру, либо вовсе влиться в индексный фонд и оставить прирост на усмотрение рынка, той или иной отрасли, в зависимости от индекса.

Влияние на экономику

Достижение собственного богатства – большая и весьма популярная цель. Но еще более важными, инвестиционные перемещения капитала становятся для государства. Да, вкладчики обязаны уплачивать налоги с прибыли, а значит правительство заинтересовано в увеличении их прибылей.

Более близким к государству, становятся вложения граждан в продукты Центрального Банка – облигации и долговые обязательства. Это простейший способ помочь стране рублем, да еще и весьма прибыльный, учитывая ставку прибыли по данному инструменту. Финансовый инвестор, реализовавший свою возможность вкладываться в государственные ценные бумаги, благодаря законодательству, получает еще и налоговые выплаты, тем самым повышая общий процент доходности своих перемещений капитала.

Еще один фактор: наращивание общей финансовой суммы, на фондовых биржах, посредством привлечения туда все большего числа граждан, даже без самых крупных капиталов. Политика частного народного инвестирования позволяет увеличивать обороты вращающихся финансовых масс, давая экономике топливо для продолжительного роста, а также расширения средств в крупных компания, способствующих увеличению валового внутреннего продукта.

Разнообразие товаров

Современный фондовый рынок оставляет инвесторам весьма широкий выбор инструментов, для осуществления своих инвестиций. К классическим, мы можем отнести акции и облигации. Акции – это ценные бумаги, обозначающие право своего владельца на владение определенной частью компании – эмитента. Часть эта выражается в процентном количестве акций предприятия. Доходность по акциям формируется как из-за их роста и последующей перепродажи, так и благодаря дивидендам – части прибыли, выплачиваемой эмитентом своим держателям по итогам отчетного периода.

Облигации – это долговые обязательства, выписываемые государством либо коммерческой компанией.

По сути, держатель облигации дает эмитенту денежные средства в долг, получая их обратно по истечению срока облигации. А весь период данного займа, выплачивается купонный доход – который и формирует прибыль. Также облигация может быть перепродана в третьи руки.

Также популярные производные инструменты, о которых мы писали ранее. Еще вкладчики могут доверить свои средства брокерским продуктам – паевым инвестиционным фондам. По сути своей, эта структура проводит финансовые операции на деньги вкладчиков, представляя собой организацию, чьи акции, паи, растут в цене в зависимости от доходности операций.

Институциональные инвесторы

Институциональные инвесторы – это компании или фонды, которые проводят инвестиции из своего капитала. Это могут быть:

• Коммерческие банки. Они размещают средства своих вкладчиков в низкорисковых активах, тем самым формируя как свою прибыль, так и доходность по депозитам. Также банк может оперировать валютными массами, но чаще всего является эмитентом, ориентированным на ставку, установленную Центральным Банком, также присутствующим на биржевых торгах.
• Инвестиционные компании и брокеры. Эти предприятия предлагают своим клиентам продукты, которые позволяют им стать инвестором. По сути, здесь участники проводят коллективные инвестиции в фонд, а квалифицированные трейдеры выполняют операции на эти суммы, тем самым повышая процент доходности. Это может быть паевый инвестиционный фонд, либо персональное предложение, называемое доверительным управлением. Чаще всего, такие финансовые институты имеют страховой депозит, который позволяет им оплатить потерю средств своим трейдером, если его постигнет крах. Таким образом, деньги инвестора весьма надежно защищены. Выбирая посредников, размещающих свои прямые услуги, следует провести анализ их отчетность, финансового положения, рейтинга специальных агентств, осмотреть план трейдинга и ознакомиться с субъектами инвестиций.

Политика частного инвестора

Как уже было сказано выше, стать частным инвестором может абсолютно любое лицо. Имеются возможности как для граждан, так и для иностранных вкладчиков. При наличии определенного капитала, могут осуществляться различные стратегии управлениями финансовыми ресурсами.

Ни в коем случае не рекомендуется, использовать для рисковых и долгосрочных инвестиций заемные средства, взятые в кредит у банка, либо у другого частного лица. Современные брокеры, раз уж на то пошло, позволяют использовать кредитное плечо, то есть, проводить операции в долг, где прибыль будет доставаться вам, а биржа получит назад свои средства, плюс некоторые комиссионные за предоставление этого плеча.

Важнейшим из навыков, предназначенных для частных инвесторов, является искусство фундаментального анализа. Именно данное умение поможет подобрать наиболее рентабельные и перспективные инвестиции, во всем вышеописанном разнообразии биржевого рынка.

Алексей Мартынов — Финансовый консультант

Алексей Мартынов — Финансовый консультант

Биржевые фонды ETF — достаточно безопасный и прозрачный инструмент инвестирования, уже проверенный временем. Однако, польза от ETF возможна только при правильном использовании. Хоть биржевые фонды имеют много преимуществ, но, как и в любом инвестиционном инструменте, у ETF есть свои риски и подводные камни. Если вы хотите, чтобы ваши вложения в ETF были успешны, вам нужно о них знать заранее.

Сегодня многие инвесторы покупают биржевые фонды ETF. Выбор ETF огромен, в первую очередь на западных биржах. Но и в России с недавних пор тоже есть ETF. Прежде, чем инвестировать в ETF, нужно понимать, для чего предназначен этот инструмент, и по каким критериям его выбирать.

В последние годы стало очень популярным инвестирование в дивидендные акции. Дивиденды создают денежный поток и пассивный доход. Поэтому инвесторы стараются искать бумаги с высокой дивидендной доходностью. Но может ли быть дивидендов слишком много?

Мир финансовых инструментов очень многообразен. Сегодня вам могут предложить десятки способов вложений ваших денег.

Но далеко не все финансовые инструменты одинаково полезны для вашего кошелька. В данной статье мы разберем, какие финансовые инструменты и продукты являются наиболее опасными.

Ввод налога на все облигации с 2021 года довольно сильно снизит доходность, которую теперь будут получать инвесторы. Однако, есть небольшой лайфхак, с помощью которого можно повысить доходность ваших облигаций. А с учетом введения тотального налога на все облигации, этот лайфхак стал еще более актуальным.

С 2021 года поменялись правила налогообложения облигаций. Теперь все доходы по всем облигациям будут облагаться налогом 13%. Как посчитать доходность облигации за вычетом налогов?

Это традиционная ежегодная статья с финансовыми итогами 2020 года. 2020 год для всего человечества выдался очень нервным и напряженным, в первую очередь из-за пандемии коронавируса. По российскому рынку и экономике дополнительный удар еще нанесли падение цен на нефть и конфликт…

Показатели финансового состояния компании: что необходимо знать инвестору

Инвесторам, которые вкладывают собственные финансовые средства в активы с целью получения прибыли, необходимо объективно оценить перспективы инвестиций. Чтобы принять решение о том, стоит ли вкладываться в то или иное предприятие, недостаточно просто зайти на сайт, прочитать описание его деятельности. Нужно разбираться в положении, перспективах компании, учитывать ее стоимость, быть в курсе ключевых внутрикорпоративных событий. Для этого инвестор должен изучить финансовые показатели организации.

Финансовые показатели – это цифры, за которыми нужно внимательно следить, чтобы регулярно получать отдачу от инвестиций. Каждый бизнес имеет специфические показатели, однако есть и общие, актуальные для всех организаций.

Что требуется от инвестора?

Инвестор должен уметь выбирать компании для выгодного вложения капитала. Для совершения операций ему нужен брокерский счет с суммой, которую он готов инвестировать.

Фондовые рынки нужно рассматривать как источники пассивного дохода. В качестве основного выбирают другие направления.

Правила разумного вложения средств:

• Не заниматься спекуляцией (не пытаться заработать на сиюминутном колебании цен).
• Не гнаться за быстрой прибылью (слишком высок риск быстрой потери средств).
• Не торговать на ценах на нефть или новостях (слишком рискованно).
• Заниматься тщательным исследованием финансовых показателей (лучше с привлечением экспертов).
• Не пытаться заработать на падении ценных бумаг.
• Не покупать акции одной компании более чем на 15% от портфеля — нужно распределить риски.

Какие финансовые показатели нужно отслеживать

1. Выручка.

Выручка – это денежные средства, которые поступили на счет или в кассу компании за определенный промежуток времени (день, месяц, квартал, год). Этот показатель отражает финансовый результат выполненных обязательств перед клиентом.

Показатель можно учитывать только в том случае, когда право на товар или услугу полностью перешло к клиенту. Например, покупатель может вернуть продукт ненадлежащего качества в течение 14 дней после покупки, значит деньги от поставки учитываются после окончания этого срока.

Самый легкий способ постоянно контролировать выручку – отслеживать продажи продукта. Показатель можно разложить еще на два: средний чек и количество клиентов. Это позволяет определить факторы, влияющие на подъем или спад продаж. Например, если средний чек, выручка выросли, то выгодно продавать более дорогие товары. Если выручка, количество клиентов снизились, то нужно вкладывать средства в рекламу, привлекать новых покупателей.

2. Прибыль.

Прибыль – это показатель, который отражает разницу между выручкой и расходами. Из денег на счете организации нужно заплатить аренду, коммунальные платежи, заказать товары, выполнить долговые обязательства.

Чтобы понять, выйдет ли компания в плюс, нужно построить финансовую модель бизнеса, в которой прописать убыток, точку безубыточности и, наконец, получение прибыли. Руководство должно планировать прибыль в соответствии с будущими расходами.

3. Чистый поток финансовых средств.

Чистый поток денег – это разница между доходами и расходами за определенный промежуток времени. Показатель отражает то, зарабатывает компания деньги или тратит. Для инвесторов важнее движение денежных средств, чем прибыль, так как оно демонстрирует реальное состояние предприятия. Например, отрицательный денежный поток говорит о кризисе, периоде перестройки в организации.

Если не следить за чистым потоком, не заниматься планированием финансов, то появляется риск кассовых разрывов.

4. Точка безубыточности.

Это объем выручки и производства, при котором все расходы будут компенсироваться. Каждая денежная сумма после прохождения точки безубыточности — это прибыль. Для подсчета этой точки нужно знать три показателя: выручку, переменные и постоянные издержки.

Постоянные издержки (затраты) не зависят от объема выпущенной продукции (аренда помещения, плата за коммунальные услуги, зарплата персонала). Переменные – это те расходы, которые напрямую связаны с объемом товаров (например, оплата доставки, покупка сырья и т. д.).

Показатель ТБУ нужно рассчитывать регулярно, например, каждый месяц.

5. Оборотный капитал.

Оборотный капитал – это активы компании, за счет которых происходит финансирование ее деятельности.  Положительный показатель означает, что заемных средств мало, бизнес существует за счет собственных финансов. Отрицательный – что предприятие финансируется за счет кредитов.

Отрицательный оборотный капитал позволяет бизнесу расти быстрее, но одновременно с этим увеличивает риски. В долгосрочной перспективе компания должна стремиться к положительному оборотному капиталу, чтобы самостоятельно покрывать все расходы, без привлечения платных финансовых средств.

Этот показатель нужно отслеживать каждый месяц.

6. Стоимость компании.

Для определения стоимость компании/ее акций используются мультипликаторы – показатели, которые позволяют сравнить предприятия, работающие в одной отрасли. Например, P/E отражает отношение рыночной капитализации к чистой прибыли за последний год. Он показывает, за сколько лет вложения инвестора окупятся.

Для отражения недооцененных ценных бумаг используют P/BV – отношение цены к стоимости чистых активов. Он показывает, сколько инвестору придется платить за чистые активы компании.

7. Рост бизнеса.

Для инвесторов важна не только цена акций, но и возможности компании в будущем. Выявить перспективные предприятия не так просто, поэтому обращают внимание на финансовые показатели. Можно оценивать динамику чистой прибыли, долговой нагрузки, рентабельности бизнеса.

• Для оценки используют отношение чистого долга к EBITDA. Чистый долг – это совокупный долг компании минус активы и денежные средства. Показывает, сколько лет понадобится, чтобы погасить свои долговые обязательства.
• EV/EBITDA отражает стоимость компании с учетом долговых обязательств, и за какой период эта стоимость окупится, без расходов и амортизации.
• ROE показывает рентабельность капитала организации. Чем этот параметр выше, тем более эффективно работает компания.

8. Рентабельность капитала.

Показывает, насколько эффективно будут использоваться деньги, которые инвестор вложил в бизнес. Если рентабельность снижается, то финансовые средства перестают быть такими эффективными, как раньше. Ориентируясь на этот показатель, инвесторы решают, имеет ли смысл вкладывать в бизнес еще больше.

9. Рентабельность по операционной прибыли.

Показывает, сколько вы получаете прибыли после оплаты постоянных и переменных издержек. Рентабельность отражает то, насколько эффективно компания управляет операционными процессами. Если этот показатель отрицательный, то в бизнесе что-то идет не так.

Для оценки рентабельности по операционной прибыли инвесторы сравнивают компании с конкурирующими фирмами и делают выводы об эффективном ведении деятельности.

10. Эффективность персонала.

Показывает, во сколько предприятию обходятся сотрудники и как они влияют на общий финансовый результат бизнеса. Оценивая выручку и прибыль на каждого работника, доли административного, производственного и коммерческого фонда оплаты труда в выручке, можно отследить динамику эффективности персонала.

11. Финансовая отчетность компании.

Все публичные фирмы, которые занимаются торговлей на биржах, обязаны публиковать свои финансовые результаты раз в квартал. Отчеты размещаются на официальном сайте компании или на одном из специализированных ресурсов. Отчетность РСБУ предназначается для налоговых служб, МСФО – для инвесторов. Последних должны интересовать две статьи:

• Отчет о финансовом положении предприятия.
• Отчет о прибылях и убытках.

Изучив эту информацию, можно узнать, есть ли у компании прибыль и каков ее размер; есть ли у нее долг и растет ли он; а также определить отношение к собственным средствам. В результате можно сделать вывод о том, нравится ли вам деятельность компании, готовы ли вы вкладывать в нее.

Инструменты Refinitiv

Refinitiv предлагает надежную информацию о финансовых показателях компаний от Reuters Fundamentals и Worldscope Fundamentals.

Reuters Fundamentals – это наиболее полная база финансовых данных с 1980-х годов, которая охватывает 99% рынков. Вы сможете получить доступ к показателям более чем 90 000 компаний.

Worldscope Fundamentals – глобальная статистика, которая позволяет получать стандартизированные и исходные данные, расчетные финансовые показатели, информацию о ценных бумагах, руководителях от более чем 85 000 эмитентов.

Преимущества работы с Refinitiv:

• Обширные исторические данные с начала 1980-х годов: о директорах и должностных лицах, корпоративных событиях, активах и структуре организаций, сделках.
• Стандартизированные и исходные данные о компаниях для более глубокого анализа. Они позволяют отслеживать всю историю изменений.
• Дифференциация моделей. Вы сможете измерить эффективность бенчмарками по 15 отраслям, основанными на отраслевых метриках.
• Удобная доставка данных в любых форматах, включая прямые фиды, десктоп и веб-сервисы.

Кроме самой полной и точной информации мы обеспечим вам доступ к сообществу профессионалов финансовых рынков (более 300 000 участников) для обмена опытом.

Стратегический инвестор или финансовый инвестор?

Для собственника есть несколько причин для привлечения именно стратегического партнера:

1. Расширить бизнес за счет вливания в него денег, полученных от продажи доли.
   
2. Облегчение доступа на зарубежные рынки.
   
3. Помощь иностранному игроку с выходом на локальный рынок в вашем сегменте. Таким образом можно избежать появления сильного конкурента в будущем, который в любом случае отвоевал бы часть вашей доли рынка. Здесь просматривается выгода и для самого стратегического партнера, потому что даже крупной международной компании заходить на новый рынок с нуля — не лучший вариант.

Заходя через вас, партнер получает определенную (пусть и небольшую) долю рынка и стабильный денежный поток. При этом вы договариваетесь о неком переходном периоде сотрудничества, во время которого делитесь с партнером местным опытом, информируете об особенностях менталитета и т.д. По сути, ваш партнер платит за то, чтобы получить готовый бизнес с минимальными рисками и успешно его развивать. Он также понимает, что в будущем — когда компания вырастет и стоимость вашей оставшейся доли увеличится — он переплатит за ее выкуп, но в итоге это обойдется ему дешевле, чем строить компанию с нуля на незнакомом рынке и идти к таким же показателям долгие годы через ошибки и промахи.

4. Еще один неочевидный мотив для собственника — это «окэшиться» в моменте первой сделки, оставаясь при этом в бизнесе в расчете на то, что с приходом стратега компания будет расти. Ко времени продажи оставшегося пакета его стоимость почти наверняка будет гораздо выше. Как правило, стратег тратит одинаковые усилия, покупая и интегрируя в себя как перспективную компанию, так и компанию с более слабыми показателями и небольшим ростом планируемой совокупной выручки. Поэтому оценка перспектив совместного развития чаще всего является ключевым пунктом в принятии решения.

На практике был случай, когда в Европе нашелся подходящий стратегический партнер с оборотом более миллиарда долларов для одной из белорусских компаний. Но в сделке они отказали: присоединение белорусской компании дало бы рост совокупной выручки менее пяти процентов — она просто не имела для них смысла. Нужно было найти компанию-партнера, для которой такая сделка была бы более выгодной и дала бы 15−30% прироста финансовых показателей. На основании таких кейсов можно сделать вывод, что далеко не каждый стратегический партнер видит рациональной покупку относительно маленького игрока. Хотя по опыту видно, что Беларусь становится все более интересной для зарубежных компаний, многие из которых уже стоят на пороге захода в страну.

Из дополнительных плюсов привлечения стратегического партнера стоит держать в уме:

• Получение «знака качества» от сотрудничества с «громким именем», и, как следствие, возможность претендовать на более выгодные условия по кредитам и в работе с поставщиками
• Рост стоимости бизнеса за счет «проекции» мощного бренда на локального игрока
• Снижение рисков посягательств на бизнес. Например, у компании с участием крупного международного игрока меньше шансов стать жертвой рейдерского захвата, недружественного поглощения.

Вот несколько значимых критериев, которые надо держать в уме, задумываясь о поиске стратегического партнера:

• Эффективность и профессионализм команды (желательно, чтобы у вас были прописаны KPI или были другие четкие механизмы оценки работы специалистов)
• Порядок в финансовой, управленческой отчетности за последние годы (EBITDA, чистая прибыль, чистый денежный поток), юридической структуре
• Насколько легко ваш бизнес может масштабироваться
• Оценка текущих рыночных позиций, план по их наращиванию и за счет чего их можно нарастить

Но не питайте иллюзий: в момент принятия решения о привлечении СП собственник должен отдавать себе отчет в том, что он по итогу расстается со своим бизнесом. Обычно это происходит сравнительно медленно: в горизонте 3−5−7 лет.

Как стать успешным инвестором: 5 главных психологических принципов :: Новости :: РБК Инвестиции

Психология и отношение к деньгам уже давно опередили знания в рейтинге наиболее важных составляющих успеха в инвестициях. Подробнее об этом расскажет финансовый консультант, автор курсов Дмитрий Толстяков

Сильные колебания фондового рынка привели к высокой популярности инвестиций в 2020 году. Однако большинство частных инвесторов, понимая необходимость сохранения денежных средств, оказались не готовы к вложениям. Мало стать инвестором и купить ценные бумаги   — необходимо понимать, как принимать правильные решения в процессе формирования своего капитала.

Психология — важнейшая составляющая успеха в инвестициях и управлении финансами

Результат частного инвестора зависит от принятых решений. Очень часто новички действуют импульсивно, поддаются панике и совершают необдуманные поступки, которые приводят к плачевным результатам. Фиксируется убыток, теряются денежные средства, исчезают мотивация и вера в пассивное инвестирование.

К примеру, частный инвестор приобретает акцию стоимостью ₽100, не зная, что для данного финансового инструмента характерна высокая волатильность  . Она заключается в колебаниях цены около 30%. В итоге психологически неготовый инвестор видит снижение стоимости и бежит спасать деньги. Для таких случаев существует важное понятие — психология инвестиций. Каждому частному инвестору важно понимать, что в его деле необходимо выстроить общую систему между внутренним отношением и тем результатом, к которому он стремится.

Фото: Eko Anug / Shutterstock

Практическое значение психологии инвестирования заключается в том, что нужно уметь правильно реагировать на изменения, происходящие на фондовом рынке, понимать цель включения в свой портфель конкретного актива и самое главное — верить в механизм формирования доходности за счет своей мотивации и внутренней дисциплины. Помочь этому могут основные принципы отношений с деньгами, которые применяют многие инвесторы по всему миру.

1. Не стройте больших ожиданий — результат непредсказуем

Никто не может гарантировать вам конкретный результат. Это значит, что на фондовом рынке может произойти все что угодно, и не нужно считать, что выбранная стратегия и план оказались ошибочными. На рынке всегда есть место временным коррекциям. Подтверждение этому — обвал фьючерсов на нефть WTI до отрицательных значений в апреле 2020 года. Раньше такого никогда не было и не важно, что главной причиной стало отсутствие на рынке свободных хранилищ.

TATNP «Татнефть»

Надежность прогноза

БКС

Текущая цена

₽464,8

Прогноз

₽663,96 (+42,85%)

Дата прогноза

28.06.2021

Исполнится

28.06.2022

Надежность прогноза

БКС

Несмотря на это, еще более неожиданным выглядит прогноз Bank of America, который считает, что цена за баррель Brent может вырасти до $100 в следующие несколько лет. В данной ситуации лучшее, что может сделать частный инвестор, это принимать рыночные риски и приспосабливаться к непостоянным условиям.

2. Не принимайте инвестиционных решений из-за давления масс, хайпа и иного авторитетного мнения

Не стоит лишний раз рисковать только потому, что рискуют все остальные. Для риска на фондовом рынке тоже есть место, но важно четко осознавать его и, самое главное, принимать его — быть готовым к такому шагу.

Отличным примером поспешных решений инвесторов являются акции компании Tesla, которые в 2019 году взлетели более чем на 700%. Такая доходность осчастливила многих, но не всех. Большинство инвесторов Tesla вложили деньги уже после невероятного взлета акций или на пике, когда бумаги стоили свыше $880 к началу 2021 года. Выходит, что если вы поддались всеобщему хаосу вокруг компании Илона Маска и приобрели ее акции на пике, то к началу июня ваши активы уменьшились более чем на 30%.

Фото: «РБК Инвестиции»

Еще одним ярким примером всеобщего хайпа является компания другого известного миллиардера — Ричарда Брэнсона. Акции Virgin Galactic продемонстрировали сумасшедший рост, достигнув пика 4 февраля 2021 года в $62,8. Но в следующие три месяца цена бумаг потеряла более 70% от февральского максимума. Поэтому принимать инвестиционные решения на основе мнения большинства — не лучшая идея.

SPCE Virgin Galactic

Надежность прогноза

Cowen

Текущая цена

$30,69

Прогноз

$23 (-25,06%)

Дата прогноза

24.06.2021

Исполнится

11.05.2022

Надежность прогноза

Cowen

3. Боритесь с ограничивающим мышлением

Не слушайте тех, кто говорит, что у вас ничего не получится, или отговаривает вас от инвестирования. Также старайтесь не ограничивать себя рамками одной стратегии или одной суммы вложений. Деньги могут постоянно работать и приносить доход. Магию сложного процента нельзя недооценивать.

Например, если бы вы приобрели десять акций «Норникеля» в январе 2010 года по цене ₽5,43 тыс. за акцию, то к январю 2021 года на вашем счете было ₽237 тыс.: рост стоимости бумаги составил более 367% за десять лет без учета выплаченных дивидендов. В долгосрочной стратегии инвестирования можно сформировать огромный капитал — для этого достаточно правильно вкладывать деньги, пользоваться диверсификацией и регулярно докупать активы.

Фото: «РБК Инвестиции»

Мышление без границ позволяет наладить финансовый поток, способствует появлению новых способов формирования капитала и открытию интересных возможностей.

Сложный процент: это проще, чем вы думаете

4. Не формируйте цель через деньги

Лучше всего представлять, на что конкретно вы хотите потратить свой капитал и как будете это делать. Старайтесь четко представить свою цель, даже прописывать ее. Цель всегда должна быть реальной, достижимой и измеримой, при этом инвестор должен четко понимать сроки формирования и результат своей инвестиционной деятельности.

Всегда надо стремиться к новым перспективам, не думать о нехватке денег и не бояться принимать решения. Худшее — это бездействие и ожидание, что все случится само собой. Бедный человек верит в лотерейный билет, найденный клад или богатого родственника, который оставил наследство. Богатые и успешные инвесторы достигают результата своими руками и своим трудом.

Норникель GMKN

₽25 178 (-1,99%)

Ведь только кажется, что, например, сформировать капитал в размере ₽1 млн на образование своего ребенка — это непосильная задача. Если взять горизонт инвестирования десять лет (начать формировать капитал, когда ребенку исполнится семь-восемь лет), то, инвестируя ежемесячно всего по ₽5 тыс. и имея консервативное распределение в портфеле с расчетом на среднюю доходность около 12%, учитывая инфляцию, можно достичь поставленной цели и получить капитал в ₽1,15 млн.

5. Чрезмерная осторожность — враг инвестора

На пути к достижению можно столкнуться со страхом перед инвестициями. Рыночного риска не избежать, но, если использовать консервативные инвестиционные инструменты, он будет сведен к минимуму. Вы уменьшите вероятность потери своих денег, если осознаете важность двух фактов. Необходимо понимать, как работают используемые инвестиционные инструменты: если вы будете знать, во что вкладываете, то будете готовы к возможному результату.

Фото: «РБК Инвестиции»

Например, инвесторы, приобретавшие акции TCS Group после налоговых претензий Минюста США к Олегу Тинькову, столкнулись с резким падением котировок более чем на 40% в течение одного месяца. Тогда на динамику акций также повлияли новости об обнаружении у миллиардера лейкемии. Одни инвесторы зафиксировали убыток при снижении котировок, переживая за свои активы. Другие — докупили активы или вовсе не предпринимали никаких действий. В результате менее чем за год котировки акций TCS Group взлетели на 633%.

Олег Тиньков — основатель Тинькофф Банка (Фото: Anton Veselov / Shutterstock)

Крупные инвесторы понимают, что риск и доходность неотделимы друг от друга и увеличить свой капитал получается за счет риска инвестирования в конкретные инструменты, которые могут привести к потерям. Но не всем необходимо выбирать такие рискованные инструменты.

Мнение авторов, статьи которых публикуются в разделе «Мнение профи», может не совпадать с позицией редакции.

Изменчивость цены в определенный промежуток времени. Финансовый показатель в управлении финансовыми рисками. Характеризует тенденцию изменчивости цены – резкое падение или рост приводит к росту волатильности. Подробнее Финансовый инстурмент, используемый для привлечения капитала. Основные типы ценных бумаг: акции (предоставляет владельцу право собственности), облигации (долговая ценная бумага) и их производные. Подробнее

Подготовить компанию к привлечению инвестора: инструкция для бизнеса

Мониторинг уровня долга 

Традиционно российские предприниматели закрывают свои потребности в инвестиционном финансировании через банковские кредиты. К сожалению, искать акционерный капитал многие начинают лишь в ситуации, когда возможности привлечения нового долга исчерпаны, а текущая задолженность уже настолько велика, что инвестор не готов рисковать.

Отслеживать объем финансового долга – важнейшая задача финансового директора при привлечении инвестора. Структура капитала компании имеет большое значение для потенциального инвестора.

Слишком высокая доля акционерного капитала означает, что бизнес не пользуется в достаточной степени возможностями более дешевого долгового финансирования. В то же время чрезмерная доля долга повышает риски потери управляемости, снижает финансовую устойчивость и разъедает стоимость компании для акционеров.

 

Vendor Assistance

В случае, если объем привлекаемого финансирования существенный для инвестора или самой компании, инвестор практически всегда проводит процедуру Due Diligence: анализ производственных, финансовых, налоговых и правовых аспектов работы компании. Смоделировать Due Diligence и его результаты можно с помощью другой процедуры – Vendor Assistance.

Она выявляет возможные финансовые, налоговые и юридические риски компании с точки зрения потенциального инвестора, показывает управленческую отчетность опять же с глазами инвестора, и дает рекомендации по минимизации обнаруженных рисков.

Проблемы возникают в случае, если бизнес не ведется «по-белому» и реальность расходится с положением дел на бумаге. Ложные финансовые показатели (уровень затрат и прибыльности), корпоративная структура, запутанная схема владения бизнесом помешают привлечь авторитетного инвестора, способного вывести компанию на качественно новый уровень.

 

Корпоративная структура

Прозрачная структура владения – одно из наиболее часто озвучиваемых требований «качественных» инвесторов. Чем прозрачнее структура владения, тем выше возможности инвестора защитить свои права и ниже его риски.

Авторитетный инвестор не примет схемы, в которых бизнес ведется через несколько десятков, а то и сотен юридических лиц, или через сеть компаний, не связанных формально, но имеющих одних и тех же бенефициаров.

Такие варианты корпоративной структуры требуют доработки или полной замены. Схемы изменений, вносимых в корпоративную структуру компании, желательно разработать как минимум в двух вариантах – с корпоративным центром в РФ и с холдинговой компанией в другой юрисдикции. Окончательное решение о варианте структуры принимается после консультаций с потенциальными инвесторами.

 

Акционерное соглашение между владельцами

Если у компании несколько совладельцев, потенциальный инвестор рискует столкнуться со срывом сделки при переговорах или акционерными конфликтами из-за неурегулированных отношений между текущими собственниками.

Инвестор предпочитает, чтобы текущие собственники не только имели высокий уровень взаимопонимания, но и придерживались единой позиции в вопросах управления предприятием и сотрудничества с ним.

Повысить инвестиционную привлекательность компании в такой ситуации способно акционерное соглашение между собственниками с прописанным порядком управления компанией, выхода акционеров из бизнеса и схемой действий в случае возникновения конфликтов. 

 

Топ-менеджмент

Качество управленческих ресурсов компании и система мотивации топ-менеджмента также значимы для инвестора. Сильная и мотивированная команда за спиной основателей компании снижает риски проекта и избавляет инвестора от необходимости искать управленческие кадры после вхождения в бизнес. У большинства инвесторов (особенно среди фондов прямых инвестиций и семейных офисов) нет своего кадрового резерва. 

Под менеджментом подразумевается не только генеральный директор, но и руководители всех основных функциональных блоков, включая производство, продажи, финансы.

Они должны полноценно участвовать в управлении компаний, иметь четко обозначенные ориентиры и быть мотивированными для достижения поставленных целей. Система мотивации топ-менеджмента будет одобрена инвестором, если включит в себя понятные и измеряемые KPI, а также опционные схемы. 

 

Формализация стратегии компании

Стратегию компании нужно формализовать, согласовать между всеми собственниками и довести до топ-менеджмента – «оцифровать» стратегию из представлений собственника или генерального директора и проверить ее реалистичность.

Четко сформулированная стратегия не только показывает потенциальному инвестору, как он будет зарабатывать на бизнесе, но и обеспечивает необходимый уровень инертности в управлении бизнесом, защищая компанию от импульсивных действий собственников. 

 

Финансовая модель

Финансовая модель разрабатывается на основе формализованной стратегии и скорректированной после Vendor Assistance отчетности. Она позволяет правильно спрогнозировать дефицит капитала исходя из сценариев развития. С учетом заранее определенной оптимальной структуры капитала можно определить необходимый уровень нового долга и акционерного капитала от привлекаемых инвесторов.

 

Оценка стоимости бизнеса

На этом этапе производится анализ факторов, которые влияют на стоимость бизнеса – как в сторону увеличения, так и снижения. Здесь не требуется оценка по Федеральным Стандартам Оценки или по международным стандартам – нужен неформальный документ для внутреннего пользования и понимания диапазона стоимости компании при переговорах с инвесторами.

При оценке стоимости бизнеса, особенно при завышении этой стоимости, стоит помнить о том, что ценность частного инвестора не ограничивается только предоставлением финансирования.

Иногда частный инвестор ценен за счет своих компетенций в технологиях, продажах и других сферах. Такие инвесторы могут не платить максимальные цены за долю в бизнесе, так как способствуют выходу этого бизнеса на качественно иной уровень. Таким образом, выставляя заоблачный ценник для вхождения в бизнес, текущие собственники могут упустить ценного инвестора.

 

Инвестиционное предложение

Инвесторам некоторых категорий (в т.ч. финансовых, для которых инвестиции в этот бизнес не будут профильными) важно предоставить не только описательную информацию о бизнесе с упором на производство и сбыт, но и документ, в котором владельцы компании ясно доносят, что именно они хотели бы получить от инвестора; как будут использоваться ресурсы, полученные от инвестора, и что в обозримом будущем инвестор получит от вхождения в бизнес.

Часто от полноты инвестиционного предложения зависит успех сделки, особенно если инвесторы представляют собой структуру с небольшим штатом без возможности глубоко погрузиться в проект.

 

Чек-лист для руководителя компании:

• Проверьте сбалансированность структуры капитала компании – соотношение акционерного капитала и доли финансового долга.
• Проведите процедуру Vendor Assistance, чтобы выявить возможные финансовые, налоговые и юридические риски потенциального инвестора.
• Убедитесь в прозрачности корпоративной структуры компании и при необходимости разработайте схемы ее изменения.
• Заключите акционерное соглашение между текущими собственниками с установленным порядком управления компанией и схемой действий в случае конфликтов.
• Разработайте систему мотивации топ-менеджмента с измеряемыми KPI. 
• Формализуйте стратегию развития и финансовую модель компании.
• Установите стоимость бизнеса, ориентируясь на возможности потенциального инвестора, ценность его материальных вложений и компетенций.
• Предоставьте инвесторам структурированное инвестиционное предложение с планом использования полученных ресурсов и прописанными преимуществами сделки для обеих сторон.

Фото на обложке: pixabay.com

Чем занимаются финансовые консультанты?

Вы можете задаться вопросом, что делает финансовый советник. Как правило, эти профессионалы помогают вам принимать решения о том, что вам следует делать со своими деньгами, что может включать в себя инвестиции или другие варианты действий.

Ключевые выводы

• Финансовый консультант часто отвечает не только за выполнение торговых операций на рынке от имени своих клиентов.
Консультанты
• используют свои знания и опыт для построения индивидуальных финансовых планов, направленных на достижение финансовых целей клиентов.
• Эти планы включают не только инвестиции, но также сберегательные, бюджетные, страховые и налоговые стратегии.
Консультанты
• также регулярно связываются со своими клиентами, чтобы переоценить их текущую ситуацию и будущие цели и составить соответствующий план.

Получите максимальную отдачу от своего финансового консультанта

Многие роли финансового консультанта

Финансовый консультант — ваш партнер по финансовому планированию. Допустим, вы хотите выйти на пенсию через 20 лет или отправить ребенка в частный университет через 10 лет.Для достижения ваших целей вам может потребоваться квалифицированный специалист с соответствующими лицензиями, который поможет воплотить эти планы в жизнь; Вот тут-то и приходит на помощь финансовый советник.

Вместе вы и ваш консультант обсудите множество тем, в том числе сумму денег, которую вы должны сэкономить, типы счетов, которые вам нужны, виды страхования, которые вы должны иметь (включая долгосрочный уход, пожизненный срок, инвалидность и т. Д.), и имущественное и налоговое планирование.

Финансовый консультант также является педагогом.Часть задачи советника — помочь вам понять, что необходимо для достижения ваших будущих целей. Учебный процесс может включать подробную помощь по финансовым вопросам. В начале ваших отношений эти темы могут включать в себя составление бюджета и сбережения. По мере того, как вы будете углубляться в свои знания, консультант поможет вам разобраться в сложных инвестиционных, страховых и налоговых вопросах.

Первым шагом в процессе финансового консультирования является понимание вашего финансового здоровья. Вы не можете правильно планировать будущее, не зная, где вы находитесь сегодня.Обычно вас просят заполнить подробную письменную анкету. Ваши ответы помогут консультанту понять вашу ситуацию и убедиться, что вы не упускаете из виду важную информацию.

Опросник финансового здоровья

Финансовый консультант будет работать с вами, чтобы получить полное представление о ваших активах, обязательствах, доходах и расходах. В анкете вы также укажете будущие пенсии и источники дохода, пенсионные потребности проекта и опишите любые долгосрочные финансовые обязательства.Короче говоря, вы перечислите все текущие и ожидаемые инвестиции, пенсии, подарки и источники дохода.

Инвестиционный компонент анкеты затрагивает более субъективные темы, такие как ваша терпимость к риску и способность к риску. Понимание вашего риска поможет советнику, когда пришло время определить распределение ваших инвестиционных активов. На этом этапе вы также сообщите советнику о ваших инвестиционных предпочтениях.

Первоначальная оценка может также включать изучение других тем финансового менеджмента, таких как вопросы страхования и ваша налоговая ситуация.Консультант должен быть в курсе вашего текущего плана недвижимости, а также других специалистов в вашей группе планирования, таких как бухгалтеры и юристы. Как только вы и консультант поймете свое нынешнее финансовое положение и прогнозы на будущее, вы будете готовы работать вместе над планом, который будет соответствовать вашим жизненным и финансовым целям.

Создание финансового плана

Финансовый консультант синтезирует всю эту исходную информацию в подробный финансовый план, который послужит дорожной картой для вашего финансового будущего.Он начинается с краткого изложения основных выводов вашей первоначальной анкеты и резюмирует ваше текущее финансовое положение, включая чистую стоимость, активы, обязательства, а также ликвидный или оборотный капитал. Финансовый план также резюмирует цели, которые вы обсуждали с консультантом.

Раздел анализа этого объемного документа предоставит дополнительную информацию по нескольким темам, в том числе по вашей толерантности к риску, деталям планирования имущества, семейному положению, риску долгосрочного ухода и другим актуальным текущим и будущим финансовым вопросам.

Основываясь на вашей ожидаемой чистой стоимости и будущем доходе при выходе на пенсию, план будет создавать модели потенциально наилучшего и наихудшего сценария выхода на пенсию, включая пугающую возможность пережить ваши деньги. В этом случае можно предпринять шаги, чтобы предотвратить такой исход. Он будет рассматривать разумные ставки вывода средств при выходе на пенсию из активов вашего портфеля. Кроме того, если вы состоите в браке или состоите в долгосрочном партнерстве, план будет учитывать вопросы, связанные с выживанием, и финансовые сценарии для оставшегося партнера.

После того, как вы обсудите план с консультантом и внесете в него необходимые изменения, вы будете готовы к действию.

План действий советников

Финансовый советник — это не просто тот, кто помогает с инвестициями. Их работа — помогать вам во всех аспектах вашей финансовой жизни. Фактически, вы можете работать с финансовым консультантом, не заставляя его управлять вашим портфелем или рекомендовать какие-либо инвестиции.

Однако для многих советы по инвестициям — главная причина работать с финансовым консультантом.Если вы выберете этот маршрут, то вот чего ожидать.

Консультант настроит распределение активов, которое соответствует как вашей терпимости к риску, так и способности к риску. Распределение активов — это просто критерий определения того, какой процент от вашего общего финансового портфеля будет распределяться по различным классам активов. Человек, более склонный к риску, будет иметь большую концентрацию государственных облигаций, депозитных сертификатов (CD) и активов денежного рынка, в то время как человек, который более комфортно относится к риску, может решить приобрести больше акций, корпоративных облигаций и, возможно, даже инвестиций. недвижимость.Распределение ваших активов будет скорректировано с учетом вашего возраста и того, сколько времени у вас осталось до выхода на пенсию. Каждая финансовая консультационная фирма обязана делать инвестиции в соответствии с законом и инвестиционной политикой своей компании при покупке и продаже финансовых активов.

Финансовые консультанты и инвестиции

Для вас, как потребителя, важно понимать, что рекомендует ваш планировщик и почему. Не следует слепо следовать рекомендациям советника; это ваши деньги, и вы должны понимать, как они используются.Внимательно следите за гонорарами, которые вы платите — как своему консультанту, так и за любые средства, купленные для вас.

Спросите своего консультанта, почему они рекомендуют определенные инвестиции и получают ли они комиссию за продажу вам этих инвестиций. Будьте внимательны к возможным конфликтам интересов.

Фирмы объединяют то, что финансовые продукты выбираются в соответствии с профилем риска клиента. Предположим, например, что 50-летний человек уже накопил достаточно чистой стоимости для выхода на пенсию и в основном заинтересован в сохранении капитала.У них может быть очень консервативное распределение активов: 45% в фондовых активах (которые могут включать отдельные акции, паевые инвестиционные фонды и / или биржевые фонды (ETF)) и 55% в активах с фиксированным доходом, таких как облигации. В качестве альтернативы, 40-летний человек с меньшей чистой стоимостью и готовностью взять на себя больший риск для создания своего финансового портфеля может выбрать распределение активов из 70% фондовых активов, 25% активов с фиксированным доходом и 5% альтернативные инвестиции.

Принимая во внимание инвестиционную философию фирмы, ваше личное портфолио также будет соответствовать вашим потребностям.Он должен основываться на том, как скоро вам понадобятся деньги, ваш инвестиционный горизонт, а также ваши настоящие и будущие цели.

Регулярный финансовый мониторинг

Как только ваш инвестиционный план будет составлен, вы будете регулярно получать отчеты от своего консультанта с информацией о вашем портфеле. Консультант также назначит регулярные встречи, чтобы рассмотреть ваши цели и прогресс, а также ответить на любые дополнительные вопросы, которые могут у вас возникнуть. Удаленные встречи по телефону или видеочату могут помочь сделать эти контакты более частыми.

Помимо регулярных, постоянных встреч, важно проконсультироваться со своим финансовым консультантом, когда вы ожидаете значительных изменений в своей жизни, которые могут повлиять на вашу финансовую картину, таких как женитьба или развод, добавление ребенка в свою семью, покупка или продажа ребенка. домой, сменить работу или получить повышение по службе.

Признаки того, что вам может понадобиться советник

Работать с финансовым консультантом может любой желающий в любом возрасте и на любом жизненном этапе. Вам не обязательно иметь высокий собственный капитал; вам просто нужно найти советника, подходящего для вашей ситуации.

Решение обратиться за помощью к профессионалам с вашими деньгами — сугубо личное, но каждый раз, когда вы чувствуете себя подавленным, сбитым с толку, испытываете стресс или напуганы своим финансовым положением, это может быть хорошее время для поиска финансового консультанта.

Также нормально обратиться к финансовому консультанту, если вы чувствуете себя в финансовой безопасности, но хотите, чтобы кто-то убедился, что вы на правильном пути. Консультант может предложить возможные улучшения вашего плана, которые могут помочь вам более эффективно достичь ваших целей.

Наконец, если у вас нет времени или интереса для управления своими финансами, это еще одна веская причина нанять финансового консультанта.

Вот некоторые общие причины, по которым вам может потребоваться профессиональная помощь консультанта. Вот еще несколько конкретных.

Ни одна из ваших сбережений не инвестируется или вы не знаете, как инвестировать

Поскольку мы живем в мире инфляции, стоимость любых денег, которые вы храните в наличных или на низкопроцентном счете, с каждым годом снижается.Инвестирование — это единственный способ увеличить ваши деньги, и, если у вас нет исключительно высокого дохода, инвестирование — единственный способ, которым у большинства людей когда-либо будет достаточно денег, чтобы выйти на пенсию.

У вас есть инвестиции, но вы постоянно теряете деньги

Даже лучшие инвесторы теряют деньги, когда рынок падает или когда они принимают решение, которое не оправдывает их ожиданий. Но в целом инвестирование должно значительно увеличить ваш собственный капитал. Если этого не происходит, найм финансового консультанта поможет вам выяснить, что вы делаете не так, и скорректировать свой курс, пока не стало слишком поздно.

У вас нет текущего плана недвижимости

Финансовый консультант также может помочь вам составить план недвижимости, чтобы убедиться, что ваши активы обрабатываются в соответствии с вашими пожеланиями после вашей смерти. А если вы не застрахованы должным образом (или не знаете, какая страховка вам нужна), финансовый консультант тоже может помочь с этим. Действительно, платный финансовый консультант может предложить менее предвзятое мнение, чем страховой агент.

Помогая вам в достижении целей

Финансовые консультанты могут разными способами помочь вам в инвестировании и достижении ваших долгосрочных целей.

Опыт

Финансовые консультанты знают об инвестировании и управлении деньгами больше, чем большинство людей. Они могут помочь вам сделать лучший выбор, чем вы могли бы сделать самостоятельно.

Подотчетность

Финансовые консультанты помогают вам не сбиться с пути, отговаривая вас от принятия эмоциональных решений относительно ваших денег. Например, покупка акций, которые стремительно растут, или продажа всех ваших фондов акций, когда рынок резко падает.

Совет

Это указано в названии: финансовые консультанты могут предложить лучшие стратегии, которые следует реализовать, чтобы улучшить ваши финансы.Это может включать все, от того, какие инвестиции сделать, до того, какую страховку купить.

Evolution

По мере изменения ваших жизненных обстоятельств финансовый консультант может помочь вам скорректировать финансовый план, чтобы он всегда соответствовал вашей текущей ситуации.

Действие

Многие люди не предпринимают тех мер, которые им следовало бы управлять своими финансами, потому что они слишком заняты или слишком не уверены в том, что им делать. Работа с финансовым консультантом означает, что кто-то другой может справиться с тем, на что у вас нет времени, и убедиться, что ваши деньги используются наилучшим образом.

Расходы на финансового консультанта

Правило, предложенное Министерством труда (DOL), потребовало бы от всех финансовых специалистов, которые работают с пенсионными планами или дают рекомендации по пенсионным планам, давать советы, которые отвечают наилучшим интересам клиента (фидуциарный стандарт), а не просто подходят для клиент (стандарт пригодности). Правило было принято, его исполнение затянулось, а потом суд его отменил.

Но примерно за три года между предложением президентом Обамой правила и его окончательной гибелью СМИ пролили больше света, чем раньше, на различные способы работы финансовых советников, то, как они взимают плату за свои услуги и как может быть установлен стандарт пригодности. менее полезен для потребителей, чем фидуциарный стандарт.Некоторые финансовые консультанты решили добровольно перейти на фидуциарный стандарт или более активно продвигать то, что они уже действовали в соответствии с этим стандартом. Другие, например сертифицированные специалисты по финансовому планированию ™ (CFP), уже придерживаются этого стандарта. Но даже в соответствии с правилом DOL фидуциарный стандарт не применялся бы к советам, не связанным с выходом на пенсию, — стандарт, который неизбежно вызовет путаницу.

Комиссионная модель

Согласно стандарту пригодности финансовые консультанты обычно работают за комиссионные за продукты, которые они продают клиентам.Это означает, что клиент может никогда не получить счет от финансового консультанта. С другой стороны, они могут получить финансовые продукты, которые требуют более высоких комиссий, чем другие аналогичные продукты на рынке. Эти же финансовые продукты могут привести к тому, что советник получит высокую комиссию.

Платная модель

Согласно фидуциарному стандарту консультанты взимают с клиентов почасовую оплату или в процентах от их активов под управлением (AUM). Типичная процентная плата составляет 1%, а типичная почасовая плата за финансовую консультацию составляет от 120 до 300 долларов.Стоимость зависит от местоположения и опыта консультанта. Некоторые консультанты могут предлагать более низкие ставки, чтобы помочь клиентам, которые только начинают заниматься финансовым планированием и не могут позволить себе высокие ежемесячные ставки. Обычно финансовый консультант предлагает бесплатную первичную консультацию. Эта консультация дает возможность и клиенту, и консультанту понять, подходят ли они друг другу.

Комбинация комиссий и сборов

Финансовые консультанты также могут зарабатывать комбинацию гонораров и комиссий.Платный финансовый консультант — это не то же самое, что платный финансовый консультант.

Консультант может получать вознаграждение за разработку для вас финансового плана, а также комиссию за продажу вам определенного страхового продукта или инвестиций.

Финансовый консультант, работающий только за вознаграждение, не получает комиссионных.

Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) предложила собственное фидуциарное правило под названием «Наилучший интерес к регулированию» в апреле 2018 года. В некотором смысле оно считалось менее строгим, чем фидуциарное правило DOL, но при этом решало некоторые из опасений критиков Доверительное правило DOL.В то же время правило SEC было более всеобъемлющим, поскольку оно не ограничивалось пенсионными инвестициями.

Как получают деньги разные типы финансовых консультантов
	Только комиссия	Платная	Комиссионные
Зарабатывает деньги, когда вы покупаете определенные инвестиции	Нет	Есть	Есть
Зарабатывает деньги при покупке определенного страхового продукта	Нет	Есть	Есть
Зарабатывает в зависимости от того, насколько хорошо работает ваш инвестиционный портфель	Есть	Иногда	№
Имеет конфликт интересов	№	Есть	Есть

Обращаем внимание на робо-советника

Цифровой финансовый консультант, также называемый роботизированным консультантом, — это инструмент, который некоторые компании предоставляют своим клиентам.Робо-советник использует компьютерные алгоритмы для управления вашими деньгами на основе ответов на вопросы о ваших целях и толерантности к риску. Робо-консультантам не нужно иметь много денег, чтобы начать работу, и они стоят меньше, чем финансовые консультанты-люди. Примеры включают Betterment и Wealthfront. Эти услуги могут сэкономить ваше время и потенциально стоить вам меньше денег.

Однако робот-консультант не может поговорить с вами о том, как лучше всего выбраться из долгов или профинансировать образование вашего ребенка. Это также не может отговорить вас от продажи ваших инвестиций из-за страха или помочь вам создать портфель отдельных акций и управлять им.Робо-консультанты обычно инвестируют деньги клиентов в портфель биржевых фондов (ETF) и паевых инвестиционных фондов, которые обеспечивают доступ к акциям и облигациям и отслеживают рыночный индекс. Также важно помнить, что если у вас сложный вопрос с недвижимым имуществом или налогом, вам, скорее всего, потребуется индивидуальный совет, который может дать только человек.

Однако некоторые фирмы сочетают портфельные инвестиции с цифровым управлением с возможностью взаимодействия с людьми за дополнительную плату. Одна из таких услуг — Personal Capital.Некоторые люди называют эти услуги цифровыми консультантами, потому что взаимодействие происходит по телефону или в видеочате, а не лично; другие используют термины «робот-советник» и «цифровой советник» как синонимы.

Какой тип финансового консультанта подходит вам лучше всего?
	Human Advisor	Робо-советник	Цифровой советник
Услуги	Комплексное финансовое консультирование, включая составление бюджета, планирование недвижимости и инвестирование	Только инвестиционный совет	Различные уровни обслуживания в зависимости от ваших активов под управлением
Стандартная комиссия	1%	0.От 24% до 0,50%	0,89%
Best Fo r	Любой, кто хочет встретиться со своим советником лично; клиенты со сложными обстоятельствами; состоятельные клиенты	Всем, кто предпочитает полностью автоматизированный онлайн-опыт без консультаций; клиенты с простыми финансами; клиенты с низким уровнем дохода	Любой, кто хочет в основном автоматизированного цифрового опыта, но имеет возможность поговорить с консультантом онлайн или по телефону

Итог

Не все финансовые консультанты имеют одинаковый уровень подготовки и не могут предложить вам одинаковый объем услуг.Поэтому при заключении контракта с консультантом сначала проявите должную осмотрительность и убедитесь, что консультант может удовлетворить ваши потребности в финансовом планировании.

Также проверьте их сертификаты и убедитесь, что вы понимаете, согласны с их структурой оплаты и можете себе ее позволить. Кроме того, изучите их историю регулирования в регулирующем органе вашего штата, в BrokerCheck FINRA и в базе данных Public Disclosure от SEC по инвестициям.

Наконец, помните, что поиск советника, который подходит именно вам, является ключом к развитию успешных и долгосрочных отношений.Консультант может обладать всем опытом, полномочиями и историями успеха в мире. Однако если кто-то вам не нравится, вам не понравится работать с ним. И возможно, в результате пострадает ваш финансовый план.

7 шагов для оценки финансового консультанта

Investopedia требует, чтобы писатели использовали первоисточники для поддержки своей работы. Сюда входят официальные документы, правительственные данные, оригинальные отчеты и интервью с отраслевыми экспертами. При необходимости мы также ссылаемся на оригинальные исследования других авторитетных издателей.Вы можете узнать больше о стандартах, которым мы следуем при создании точного и непредвзятого контента, в нашем редакционная политика.

1. Исследовательская служба Конгресса. «Предложение Комиссии по ценным бумагам и биржам с учетом интересов в отношении консультаций, предоставляемых брокерами-дилерами». По состоянию на 12 января 2021 г.

2. Комиссия по ценным бумагам и биржам США. «Регулирование в лучших интересах». По состоянию на 12 января 2021 г.

Сравнить счета

Раскрытие информации рекламодателя

×

Предложения, представленные в этой таблице, поступают от партнерств, от которых Investopedia получает компенсацию.Эта компенсация может повлиять на то, как и где появляются объявления. Investopedia не включает все предложения, доступные на торговой площадке.

Страница не найдена

• Образование

  • Общий

    • Словарь
    • Экономика
    • Корпоративные финансы
    • Рот ИРА
    • Акции
    • Паевые инвестиционные фонды
    • ETFs
    • 401 (к)

  • Инвестирование / Торговля

    • Основы инвестирования
    • Фундаментальный анализ
    • Управление портфелем
    • Основы трейдинга
    • Технический анализ
    • Управление рисками
• Рынки

  • Новости

    • Новости компании
    • Новости рынков
    • Торговые новости
    • Политические новости
    • Тенденции

  • Популярные акции

    • Яблоко (AAPL)
    • Тесла (TSLA)
    • Amazon (AMZN)
    • AMD (AMD)
    • Facebook (FB)
    • Netflix (NFLX)
• Симулятор
• Ваши деньги

  • Личные финансы

    • Управление благосостоянием
    • Бюджетирование / экономия
    • Банковское дело
    • Кредитные карты
    • Домовладение
    • Пенсионное планирование
    • Налоги
    • Страхование

  • Обзоры и рейтинги

    • Лучшие онлайн-брокеры
    • Лучшие сберегательные счета
    • Лучшие домашние гарантии
    • Лучшие кредитные карты
    • Лучшие личные займы
    • Лучшие студенческие ссуды
    • Лучшее страхование жизни
    • Лучшее автострахование
• Советники

  • Ваша практика

    • Управление практикой
    • Непрерывное образование
    • Карьера финансового консультанта
    • Инвестопедия 100

  • Управление благосостоянием

    • Портфолио Строительство
    • Финансовое планирование
• Академия

  • Популярные курсы

    • Инвестирование для начинающих
    • Станьте дневным трейдером
    • Торговля для начинающих
    • Технический анализ

  • Курсы по темам

    • Все курсы
    • Курсы трейдинга
    • Курсы инвестирования
    • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дом

• О нас
• Условия эксплуатации
• Словарь
• Редакционная политика
• Рекламировать
• Новости
• Политика конфиденциальности
• Свяжитесь с нами
• Карьера
• Уведомление о конфиденциальности Калифорнии

• #
• А
• B
• C
• D
• E
• F
• г
• ЧАС
• я
• J
• K
• L
• M
• N
• О
• п
• Q
• р
• S
• Т
• U
• V
• W
• Икс
• Y
• Z

Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.

Страница не найдена

• Образование

  • Общий

    • Словарь
    • Экономика
    • Корпоративные финансы
    • Рот ИРА
    • Акции
    • Паевые инвестиционные фонды
    • ETFs
    • 401 (к)

  • Инвестирование / Торговля

    • Основы инвестирования
    • Фундаментальный анализ
    • Управление портфелем
    • Основы трейдинга
    • Технический анализ
    • Управление рисками
• Рынки

  • Новости

    • Новости компании
    • Новости рынков
    • Торговые новости
    • Политические новости
    • Тенденции

  • Популярные акции

    • Яблоко (AAPL)
    • Тесла (TSLA)
    • Amazon (AMZN)
    • AMD (AMD)
    • Facebook (FB)
    • Netflix (NFLX)
• Симулятор
• Ваши деньги

  • Личные финансы

    • Управление благосостоянием
    • Бюджетирование / экономия
    • Банковское дело
    • Кредитные карты
    • Домовладение
    • Пенсионное планирование
    • Налоги
    • Страхование

  • Обзоры и рейтинги

    • Лучшие онлайн-брокеры
    • Лучшие сберегательные счета
    • Лучшие домашние гарантии
    • Лучшие кредитные карты
    • Лучшие личные займы
    • Лучшие студенческие ссуды
    • Лучшее страхование жизни
    • Лучшее автострахование
• Советники

  • Ваша практика

    • Управление практикой
    • Непрерывное образование
    • Карьера финансового консультанта
    • Инвестопедия 100

  • Управление благосостоянием

    • Портфолио Строительство
    • Финансовое планирование
• Академия

  • Популярные курсы

    • Инвестирование для начинающих
    • Станьте дневным трейдером
    • Торговля для начинающих
    • Технический анализ

  • Курсы по темам

    • Все курсы
    • Курсы трейдинга
    • Курсы инвестирования
    • Финансовые профессиональные курсы

Представлять на рассмотрение

Извините, страница, которую вы ищете, недоступна.Вы можете найти то, что ищете, используя наше меню или параметры поиска.

дом

• О нас
• Условия эксплуатации
• Словарь
• Редакционная политика
• Рекламировать
• Новости
• Политика конфиденциальности
• Свяжитесь с нами
• Карьера
• Уведомление о конфиденциальности Калифорнии

• #
• А
• B
• C
• D
• E
• F
• г
• ЧАС
• я
• J
• K
• L
• M
• N
• О
• п
• Q
• р
• S
• Т
• U
• V
• W
• Икс
• Y
• Z

Investopedia является частью издательской семьи Dotdash.

Как выбрать финансового консультанта

Финансовые консультанты помогают людям управлять своими деньгами и достигать своих финансовых целей. Они могут предоставить ряд услуг по финансовому планированию, от управления инвестициями до составления бюджета и планирования недвижимости. Выбор консультанта будет зависеть от вашего финансового положения и ваших потребностей.

Выбор подходящего финансового консультанта для вашей ситуации является ключевым — это означает, что вы не будете в конечном итоге платить за услуги, которые вам не нужны, или работать с консультантом, который не подходит для ваших финансовых целей.

Мы рекомендуем следовать этому процессу, чтобы выбрать финансового консультанта.

1. Разберитесь в типах финансовых консультантов

Термин «финансовый консультант» может применяться к различным услугам, от онлайн-роботов-консультантов до местных традиционных финансовых консультантов.

Все эти финансовые консультанты помогут вам управлять своими деньгами различными способами:

Робо-консультанты

Робо-консультант — это цифровая услуга, предлагающая упрощенное и недорогое управление инвестициями.Вы отвечаете на вопросы в Интернете, а затем компьютерные алгоритмы создают инвестиционный портфель в соответствии с вашими целями и допустимым уровнем риска.

• Низкая стоимость, простой вход: комиссии начинаются с 0,25% от вашего баланса, а многие услуги не имеют минимального счета или имеют низкие минимумы, поэтому вы можете начать инвестировать с небольшой суммы денег.

• Хорошо, когда: вам нужна помощь в инвестировании для достижения финансовых целей, например для выхода на пенсию, но вы не хотите или не можете позволить себе составить полный финансовый план.

Финансовые консультанты онлайн

Это следующий шаг на пути к роботизированному консультанту: онлайн-сервис финансового планирования, который предлагает виртуальный доступ к человеческим финансовым консультантам.

Базовая онлайн-служба может предлагать такое же автоматическое управление инвестициями, как и у робо-консультанта, плюс возможность консультироваться с группой финансовых консультантов, если у вас есть вопросы. Более комплексные услуги примерно соответствуют традиционным специалистам по финансовому планированию — вам будет предложен специальный финансовый консультант, который будет управлять вашими инвестициями и работать с вами над созданием целостного финансового плана. Facet Weath и Personal Capital — примеры услуг в этой сфере.

• Средняя стоимость, различные минимумы: услуги финансового планирования онлайн обычно будут стоить меньше, чем традиционный финансовый консультант, но больше, чем робот-консультант. Некоторые услуги требуют относительно высоких инвестиций в размере 25 000 долларов и более; другие не требуют минимальных вложений.

• Хорошо, когда: Вам нужен финансовый консультант и целостный финансовый план, но по более низкой цене, чем традиционный личный консультант.

Традиционные финансовые консультанты

Традиционные финансовые консультанты включают сертифицированных специалистов по финансовому планированию, биржевых маклеров, зарегистрированных инвестиционных консультантов, финансовых консультантов и управляющих активами.У одного и того же человека может быть несколько таких титулов. Например, CFP также может быть зарегистрированным инвестиционным консультантом. Если вы работаете с ближайшим к вам финансовым консультантом, вы обычно встречаетесь лично в местном офисе.

• Более высокая стоимость, более высокие минимумы: часто это наиболее затратный вариант, и некоторые консультанты также требуют высокого минимального баланса, например, 250 000 долларов в активах.

• Хорошо, когда: Вам нужны специализированные услуги, ваша ситуация сложная или вы хотите лично встретиться со своим финансовым консультантом.

Реклама

Гонорары	начальная консультация от $ за

2. Выберите, какие услуги вам нужны

Если вам просто нужна помощь в выборе и управлении инвестициями, робот-консультант — это оптимизированный и экономичный выбор.Это также хорошо для тех, кто только начинает, потому что робо-советники часто имеют низкие минимумы счета или вообще не имеют их.

Если у вас сложная финансовая ситуация или вам нужен комплексный совет по таким темам, как имущественное планирование, потребности в страховании и т. Д., Вы можете выбрать онлайн-службу финансового планирования или финансового консультанта в вашем регионе. Если вы не возражаете против виртуальной встречи со своим консультантом, вы можете сэкономить деньги с помощью онлайн-сервиса. Эти услуги также обычно имеют более низкие минимальные требования к аккаунту, чем консультант-человек.

Вы также захотите подумать о том, что каждая услуга может вам предложить. Например, если вы заинтересованы в импакт-инвестировании, вы должны убедиться, что ваш консультант, независимо от его типа, может помочь вам в этом.

Часто имеет смысл начать с робо-консультанта или службы онлайн-планирования — вы всегда можете нанять традиционного финансового консультанта, если ваша ситуация становится более сложной.

3. Подумайте, сколько вы можете позволить себе заплатить консультанту.

Финансовые консультанты имеют репутацию дорогостоящих, но в наши дни есть вариант для любого бюджета.Важно понять, сколько стоит финансовый консультант, прежде чем брать на себя обязательства. Вообще говоря, существует три уровня затрат, с которыми вы, вероятно, столкнетесь:

• Робо-консультанты часто взимают годовую плату, которая представляет собой процент от остатка на вашем счете с использованием услуги. Гонорары роботов-консультантов часто начинаются с 0,25% от активов, которыми они управляют для вас, при этом многие ведущие поставщики берут 0,50% или меньше. При балансе счета в 50 000 долларов 0,25% составляют 125 долларов в год.

• Услуги онлайн-финансового планирования обычно взимают либо фиксированную абонентскую плату, либо процент от ваших активов, либо и то, и другое.Например, Personal Capital взимает 0,89% активов под управлением в год. Facet Wealth взимает ежегодную плату, которая начинается с 1200 долларов в год и увеличивается в зависимости от сложности вашего финансового положения. Обе комиссии включают управление портфелем и финансовое планирование.

• Традиционные консультанты-люди также часто взимают процент от управляемой суммы, при этом средняя комиссия составляет 1%, хотя она может быть выше для небольших счетов и ниже для крупных. Другие могут взимать фиксированную плату, почасовую оплату или удержание.

4. Проверьте биографию финансового консультанта

Всегда проверяйте данные компании или человека, которого вы рассматриваете, просматривая форму ADV фирмы. Среди прочего, в этой форме будет указано, как фирма или консультант взимает плату за свои услуги (и каковы конкретные сборы), конфликты интересов и любые прошлые дисциплинарные меры.

Часто задаваемые вопросы

Чем занимаются финансовые консультанты?

Финансовые консультанты предоставляют множество услуг, хотя по большей части они помогают клиентам управлять своими деньгами.Часто это означает управление инвестиционным портфелем клиента. Финансовые консультанты могут помочь вам сократить расходы, выплатить долги и расставить приоритеты для ваших целей. Некоторые финансовые консультанты имеют дополнительные сертификаты или опыт, которые позволяют им помочь в планировании наследства, страховании или подготовке налогов.

Когда вам следует поговорить с финансовым консультантом?

Вы можете обратиться за финансовой помощью в любое время, но особенно важно получить финансовую помощь после значительных изменений в жизни.Покупаете ли вы дом, начинаете работу, выходите замуж или заводите ребенка, эти жизненные события могут иметь серьезные финансовые последствия, а предварительное финансовое планирование может иметь большое значение для построения стабильного финансового будущего.

Также целесообразно поговорить со специалистом, если само ваше финансовое положение изменилось. Возможно, ваша зарплата увеличилась или вы унаследовали деньги от родственника. Когда деньги начинают поступать, рекомендуется придать им положительное направление; в противном случае их будет слишком легко потратить без надобности.

Сколько вы должны платить за финансового консультанта?

Сумма, которую вы должны потратить на финансового консультанта, зависит от вашего бюджета, активов и уровня необходимых вам финансовых рекомендаций. Если у вас небольшой портфель, личного советника может оказаться излишним — вы сэкономите деньги и получите необходимые рекомендации от робо-советника. Если у вас сложная финансовая ситуация, робот-консультант может не предоставить то, что вам нужно.

Гонорары финансового консультанта могут значительно различаться, поэтому при выборе финансовых услуг важно учитывать свой бюджет.Робо-консультанты могут стоить всего 0,25% от баланса вашего счета в год, традиционные личные консультанты обычно стоят около 1%, а услуги онлайн-финансового планирования, как правило, находятся где-то посередине.

Кто может быть финансовым консультантом?

«Финансовый консультант» — это общий термин, который не регулируется. Если вы пытаетесь выбрать финансового консультанта, знайте, что любой может законно использовать этот термин. Всегда запрашивайте (и проверяйте) конкретные учетные данные консультанта. Любой, кто дает советы по инвестициям — а это делает большинство финансовых консультантов — должен быть зарегистрирован в качестве инвестиционного консультанта либо в U.S. Комиссия по ценным бумагам и биржам или государство, в зависимости от активов под управлением. (Узнайте больше об инвестиционных консультантах.)

В чем разница между финансовым консультантом и финансовым консультантом?

Термин «финансовый консультант» также является общим термином, не требующим сертификата или лицензии, но некоторые финансовые консультанты имеют статус дипломированных финансовых консультантов или ChFC. ChFC могут предложить более специализированное финансовое планирование, чем другие финансовые консультанты.Имейте в виду: не все профессионалы, называющие себя финансовыми консультантами, имеют ChFC, поэтому всегда важно спрашивать потенциального консультанта, какие сертификаты или обозначения они имеют.

Почему «советник» иногда пишется как «советник»? Есть разница?

Хотя эти два термина часто используются как взаимозаменяемые, «консультант» — это юридический термин, используемый в Законе США об инвестиционных консультантах 1940 года для обозначения лиц, которые должны зарегистрироваться либо в SEC, либо в своем штате.

Сегодня слово «советник» обычно произносится как «советник». Важный вывод — не отказываться работать с кем-то, кто использует «о» вместо «е», но то, что мир финансовых профессионалов и их титулы могут быть туманными; независимо от того, какой у кого-то титул, вы должны запросить у него сертификаты, проверить их и убедиться, что их профессиональные звания соответствуют вашим потребностям. Вы можете проверить регистрацию инвестиционного консультанта с помощью инструмента публичного раскрытия информации SEC Investment Adviser (у него также есть база данных, которая включает в себя консультантов, зарегистрированных государством).

Где я могу получить бесплатную финансовую консультацию?

Многие банки и брокерские конторы предлагают бесплатные онлайн-библиотеки финансовых советов и инструментов, поэтому спросите у своего текущего поставщика финансовых услуг, что вам доступно. Некоторые организации, такие как Фонд финансового планирования, предлагают бесплатную помощь нуждающимся, включая ветеранов и больных раком. И хотя вы не должны верить всему, что читаете в Интернете, существует множество авторитетных источников финансовой информации в Интернете, в том числе правительственные ресурсы, такие как Investor.gov и Регулирующий орган финансового сектора. Для получения дополнительных ресурсов ознакомьтесь с нашим руководством по бесплатной финансовой консультации.

Служба поддержки клиентов | Управление деньгами и счетами

*

Virtual Assistant — это автоматизированная поисковая система на естественном языке от Fidelity, которая поможет вам найти информацию на сайте Fidelity.com. Как и в случае с любой поисковой системой, мы просим вас не вводить личную информацию или информацию об учетной записи. Информация, которую вы вводите, не сохраняется и не проверяется для каких-либо целей, кроме предоставления результатов поиска и помощи в предоставлении аналитики для улучшения результатов поиска.Для запросов на обслуживание учетной записи вы можете отправить нашей службе поддержки клиентов безопасное зашифрованное сообщение после входа на наш веб-сайт. Ответы, предоставляемые виртуальным помощником, призваны помочь вам в навигации по Fidelity.com, и, как и в любой поисковой системе в Интернете, вам следует внимательно просматривать результаты. Fidelity не гарантирует точность результатов или соответствие предоставленной информации.

Fidelity не предоставляет юридических или налоговых консультаций. Приведенная здесь информация носит общий характер и не должна рассматриваться как юридическая или налоговая консультация.Проконсультируйтесь с юристом или налоговым специалистом относительно вашей конкретной ситуации.

Скидки действуют только при использовании ссылки на Fidelity.com.

Программные продукты предоставляются для вашего удобства, и Fidelity не несет ответственности за использование вами таких продуктов и связанные с ними результаты. Информация и продукты, предоставляемые вам, не предназначены и не должны толковаться как юридические или налоговые консультации или юридическое заключение.

Прежде чем использовать эту информацию, ознакомьтесь с важной юридической информацией и условиями использования, применимыми к продуктам, услугам и / или информации, предоставленной или доступной здесь для следующих компаний:

Intuit ^®
Использование фирменного программного обеспечения для подготовки налогов TurboTax и веб-продуктов регулируется применимыми лицензионными соглашениями Intuit.Intuit, логотип Intuit, TurboTax и TurboTax Online, среди прочего, являются зарегистрированными товарными знаками и / или знаками обслуживания Intuit Inc. в США и других странах и используются с разрешения. Intuit не является аффилированным лицом с Fidelity Brokerage Services (FBS) или их аффилированными лицами. Intuit несет полную ответственность за информацию, контент и программные продукты, предоставляемые Intuit. Fidelity не может гарантировать, что предоставленная информация и контент являются точными, полными или своевременными или что предоставленные программные продукты дают точные и / или полные результаты.Fidelity не дает никаких гарантий в отношении информации, контента или программных продуктов или результатов, полученных в результате их использования. Fidelity не несет никакой ответственности, возникающей в результате использования вами (или результатов, полученных в результате интерпретаций, сделанных в результате или любой налоговой позиции, основанной на информации, предоставленной в соответствии с вашим использованием) этих программных продуктов Intuit, а также предоставленной информации или содержимого. пользователя Intuit.

Блок H&R ^®
Использование программного обеспечения для подготовки налоговой отчетности H&R Block и веб-продуктов регулируется соответствующими лицензионными соглашениями.Налоговое программное обеспечение H&R Block и онлайн-цены в конечном итоге определяются во время печати или электронного файла. Все цены могут быть изменены без предварительного уведомления. H&R Block является зарегистрированным товарным знаком HRB Innovations, Inc. H&R Block не связан с Fidelity Brokerage Services (FBS) или их аффилированными лицами. H&R Block несет полную ответственность за предоставленную им информацию, контент и программные продукты. Fidelity не может гарантировать, что предоставленная информация и контент являются точными, полными или своевременными или что предоставленные программные продукты дают точные и / или полные результаты.Fidelity не дает никаких гарантий в отношении информации, контента или программных продуктов или результатов, полученных в результате их использования. Fidelity не несет никакой ответственности, возникающей в результате использования вами (или результатов, полученных в результате интерпретаций, сделанных в результате или любой налоговой позиции, основанной на информации, предоставленной в соответствии с вашим использованием) этих продуктов H&R Block или предоставленной информации или контента. пользователя H&R Block.

EY TaxChat ™
Некоторые налоговые темы или ситуации могут быть не включены в эту услугу.Название «EY TaxChat» принадлежит EYGN limited, и все права защищены. «EY TaxChat» является зарегистрированным товарным знаком в США, Великобритании и других юрисдикциях.

TaxAct ^®
Использование программного обеспечения для подготовки налогов под брендом TaxAct и веб-продуктов регулируется соответствующими лицензионными соглашениями TaxAct. TaxAct, логотип TaxAct, среди прочего, являются зарегистрированными товарными знаками и / или знаками обслуживания TaxAct в США и других странах и используются с разрешения.TaxAct не связан с Fidelity Brokerage Services (FBS) или их аффилированными лицами. TaxAct несет полную ответственность за информацию, контент и программные продукты, предоставляемые TaxAct. Fidelity не может гарантировать, что предоставленная информация и контент являются точными, полными или своевременными или что предоставленные программные продукты дают точные и / или полные результаты. Fidelity не дает никаких гарантий в отношении информации, контента или программных продуктов или результатов, полученных в результате их использования.Fidelity не несет никакой ответственности, возникающей в результате использования вами (или результатов, полученных в результате интерпретаций, сделанных в результате или любой налоговой позиции, основанной на информации, предоставленной в соответствии с вашим использованием) этих программных продуктов TaxAct или предоставленной информации или контента. по TaxAct.

Сторонние товарные знаки и знаки обслуживания, упомянутые здесь, являются собственностью их владельцев.

стратегических инвесторов Vs.Финансовые инвесторы

Когда вы создаете свой аватар инвестора, вам сначала нужно понять, что существует два основных типа инвесторов: 1) Финансовые инвесторы и 2) Стратегические инвесторы . И вам нужно будет реагировать на каждого по-разному.

Дело в том, что не все инвесторы одинаковы. Фактически, некоторые из них даже лучше других, у них есть преимущество или преимущество перед другими просто из-за их инвестиционной направленности. Какой из них вам подходит? Читайте дальше… Щелкните, чтобы написать в Твиттере

Финансовый инвестор:

Финансовый инвестор всегда ищет возврат на свой капитал, а не только на возврат капитала.Причина, по которой они инвестируют в ваш бизнес, состоит в том, чтобы ЗАРАБАТЫВАТЬ ДЕНЬГИ, а не заниматься благотворительностью или чем-то еще — просто чтобы максимизировать свою финансовую прибыль в течение определенного периода времени. А деньги могут быть отличным мотиватором для отличных результатов!

Они по-другому смотрят на инвестиции. Они могут смотреть на рыночные возможности, продукт, привлекательность или послужной список, команду и, что более важно, потенциал выхода. И это последний пункт — потенциал выхода, — который заставляет их понять, как они собираются продавать, задолго до того, как они начнут покупать.Именно поэтому мы подчеркиваем это при создании вашей питч-колоды.

Финансовый инвестор хочет убедиться, что его деньги используются, поэтому он часто будет занимать места в совете директоров и добавлять ценность, представляя вас в более крупную сеть или помогая с точки зрения стратегии, найма, финансов и, что более важно, отрасли идеи, поскольку они работают с портфелем аналогичных компаний. Они похожи на консультантов в том, что могут работать с различными компаниями и получать мозаику понимания, в отличие от целенаправленного стратегического инвестора.

Стратегический инвестор:

Стратегический инвестор — совсем другое дело, они делают это не только из-за денег, хотя это часть смысла существования корпорации. У них более «стратегическая» точка зрения на инвестирование, это может быть связано с тем, что ваш бизнес либо дополняет их и каким-то образом увеличивает стоимость, либо даже может рассматриваться как конкурент, они просто готовы выкупить.

Может случиться так, что они не хотят тратить время на создание того, что сделали вы, вместо этого они предпочтут эффективно использовать свой капитал или деньги и просто купят ваши.Это ускоряет их доходы, рост, рынок, понимание и план развития.

Они понимают временную стоимость денег. И здесь мы получаем оценку «А» от слияний и поглощений или слияний и поглощений. Фактически, финансовые инвесторы могут даже продать вашу компанию стратегическим инвесторам.

Стратегические инвесторы могут быть немного снисходительнее и терпеливее, когда дело касается роста. Они не торопятся получить максимальную отдачу от своих инвестиций, как финансовый инвестор. Как владелец бизнеса, предприниматель или основатель, продающий … вам может быть предоставлена ​​свобода продолжать строить свой бизнес так, как вы это делаете, без особого давления, чтобы выполнить вехи в квартальные сроки.Иногда их стратегия может заключаться в том, чтобы просто создать синергию между другими компаниями, и если ваша компания отвечает всем требованиям, вам повезло.

И что же?

Что ж, теперь, когда у вас есть представление о разнице между стратегическими инвесторами и финансовыми инвесторами, вы можете нарисовать свой аватар инвестора, который соответствует тому, что вы действительно хотите от сделки, будь то продажа или развитие вашего бизнеса.

Найдите ближайшего финансового консультанта | Совместимость с лучшими финансовыми консультантами

Как сделать выбор финансового консультанта проще

Если вы хотите найти финансового консультанта, который может дать рекомендации наш инструмент сопоставления упрощает процесс принятия решений о ваших личных финансах.Во-первых, мы зададим вам ряд вопросов о ваших пенсионных планах. жизненный статус, инвестиционные цели и предпочтения советника.

Затем наш алгоритм сопоставления подберет вам до трех квалифицированных консультантов в вашем районе, чтобы вы могли решить, какой из них лучше всего соответствует вашим потребностям.

Затем наш алгоритм сопоставления находит до трех советников. Все, с кем вы подходите, уже прошли тщательную проверку. Прежде чем допустить представителей инвестиционных консультантов на нашу платформу, мы проверяем, являются ли они инвестиционными консультантами и должным образом зарегистрированы в U.S. Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) или соответствующий государственный регулирующий орган. Мы также подтверждаем, что у них действительно есть лицензии, о которых они говорят. Они не могут иметь каких-либо соответствующих ожидающих или действительных нормативных документов, раскрываемых в течение последних 10 лет. Если консультант обнаружил серьезное нарушение, он или она не будут допущены на нашу платформу. Единственное исключение из этого правила — если жалоба была отозвана, отклонена или иным образом отклонена.

После того, как вы найдете подходящее предложение, консультант свяжется с вами в течение нескольких рабочих дней.

На что следует обратить внимание при выборе финансового консультанта

Каждый из вопросов, заданных в опросе SmartAsset, относится к одной из четырех основных тем. Эти темы жизненный статус, предпочтения советника, инвестиционные цели и специализация советника. Это все важные темы учитывать при выборе финансового консультанта.

Состояние жизни

Кто угодно может получить выгоду от работы с финансовым консультантом. Однако на определенных этапах жизни совет профессионала может быть очень ценным.Эти моменты обычно связаны с большими жизненными изменениями, в том числе:

• Когда вы выходите замуж или разводитесь
• Когда у вас есть ребенок
• Когда вы покупаете дом
• Когда вы начинаете бизнес
• Когда вы приближаетесь к пенсии
• Когда вы получаете большую сумму денег
• Когда вы пытаетесь понять, как передать богатство

Еще одно важное соображение — это то, сколько вы можете позволить себе инвестировать на текущем этапе жизни.Некоторые из наших консультантов специализируются на обслуживании состоятельных людей и требуют минимального размера счета в миллионы долларов. У других нет установленного минимума учетной записи.

Если вы только начинаете или у вас мало денег для инвестирования, робот-советник может быть хорошим вариантом. Робо-консультанты, которые управляют вашим инвестиционным портфелем в цифровом формате, обычно имеют более низкие минимальные суммы счета и комиссии. Наш инструмент сопоставления рекомендует робо-советника всем, у кого есть менее 25 000 долларов для инвестирования.

Настройки советника

Есть два основных типа финансовых консультантов.Вы можете выбрать традиционного советника, с которым вы можете поговорить лично, или робо-советника, который управляет вашим инвестиционным портфелем в цифровом виде. Вот как они складываются:

	Традиционные советники	Робо-советники
Комиссии	1% — 3% от стоимости вашего портфеля	Менее 1% от стоимости вашего портфеля
Минимум счета	Варьируется; в то время как у некоторых нет установленного минимума учетной записи, большинству требуется не менее 250 000 долларов США или более	Варьируется; некоторые минимальные суммы на счете составляют всего $ 0
Инвестиционные стратегии	Типично настроенные портфели, включающие широкий спектр инвестиций, включая отдельные акции	Менее гибкие модели портфелей, которые обычно ограничиваются ETF или дешевыми индексными фондами и не включают отдельные акции
Услуги	Может включать услуги финансового планирования, управления инвестициями и консалтинга Легкий доступ к специализированному специалисту с возможностью личных встреч	Часто ограничивается инвестиционными услугами Ограниченное или полное отсутствие контактов с людьми, общение обычно ограничивается онлайн-взаимодействиями
Лучшее для	Кто-то, кто: Имеет крупную сумму денег для инвестирования Предпочитает более активно участвовать в инвестировании Желает человеческого общения	Кто-то, кто: У него мало денег для инвестирования Хочет более непринужденный подход к инвестированию Предпочитает работать онлайн

Различные типы традиционных консультантов:

Существуют различные подмножества традиционных финансовых консультантов.Например, специалист по финансовому планированию — это финансовый консультант, который может помочь вам проанализировать ваше текущее финансовое положение и составить план на будущее. Менеджер по управлению активами будет комплексно управлять всем вашим финансовым положением, сочетая финансовое планирование с инвестиционными советами, налоговыми услугами, пенсионным планированием, имущественным планированием, благотворительным планированием и т. Д. Наш инструмент может помочь вам найти:

• Фидуциарных финансовых консультантов
• Финансовых планировщиков
• Управляющих активами
• Инвестиционных консультантов
• Пенсионных консультантов

Инвестиционные цели

Когда вы заполняете нашу анкету для сопоставления, вам обычно подбирают несколько финансовых консультантов.Мы делаем это, чтобы у вас была возможность убедиться, что вы действительно найдете то, что вам нужно. Может быть хорошей идеей поговорить с несколькими спичками, прежде чем останавливаться на одном. У каждого консультанта есть уникальный процесс, философия инвестирования, стиль общения и общий подход.

Одно из самых больших различий между финансовыми консультантами — их философия инвестирования. Некоторые могут придерживаться стоимостного инвестирования, когда ищут относительно недооцененные акции с верой в то, что эти акции когда-нибудь принесут высокую прибыль.Другие могут предпочесть инвестирование в рост, которое сосредоточено на покупке компаний с многообещающим потенциалом роста. Третьи могут использовать противоположное инвестирование, которое выступает против большинства рынка. Консультант, предлагающий социально ответственное инвестирование, при инвестировании ваших активов будет учитывать ваши ценности и социальное благо в дополнение к вашей прибыли.

Многие консультанты инвестируют в долгосрочной перспективе, что может быть хорошо, если вы откладываете деньги на пенсию, до которой еще далеко.Другие могут делать упор на краткосрочные инвестиции, которые могут подойти инвесторам, у которых есть более срочные потребности в ликвидности.

Финансовые консультанты часто адаптируют ваш инвестиционный план к вашим потребностям с учетом ваших целей, задач, временного горизонта и устойчивости к риску. Как правило, первый шаг в построении отношений с вашим финансовым консультантом — это сесть и определить свои уникальные предпочтения, в результате чего будет составлен инвестиционный план, который он или она сможет затем реализовать.

Специализации советников

В зависимости от вашего жизненного статуса или если у вас есть конкретная финансовая тема, которую вы хотите затронуть, рекомендуется обратить внимание на область знаний каждого консультанта.Многие финансовые специалисты специализируются в определенных областях, таких как:

• Планирование недвижимости
• Социально ответственное инвестирование
• Финансовое планирование для состоятельных клиентов
• Налоговое планирование
• Страхование
• Развод
• Выход на пенсию

Например, Если вы сосредоточены на подготовке к выходу на пенсию, вы можете поискать консультанта, который специализируется на пенсионном планировании или имеет сертификат, связанный с выходом на пенсию.Консультантом может быть сертифицированный консультант по пенсионному планированию (CRPC) или дипломированный специалист по пенсионному обеспечению (CRPS).

Сертификаты могут свидетельствовать об образовании и способностях финансового консультанта. Один из самых престижных сертификатов — CFP, или сертифицированный специалист по финансовому планированию. Эта сертификация требует, чтобы консультант имел определенный уровень образования, прошел курсовую работу, завершающуюся многодневным экзаменом, прошел проверку биографических данных и согласился соблюдать этические принципы совета директоров.

Все CFP должны действовать в качестве доверенных лиц, что является еще одним ключевым назначением, на которое следует обращать внимание. Фидуциары обязаны соблюдать этический кодекс и ставить ваши интересы выше собственных. Все финансовые консультанты, зарегистрированные SEC, являются фидуциарами.

Узнайте больше о финансовых консультантах

Если у вас остались вопросы, эти статьи помогут ответить на них. Всякий раз, когда вы готовы, вернитесь к инструменту выше и найдите своего финансового консультанта сегодня.

Лучшие финансовые консультанты в вашем регионе

Если вы хотите получить представление о ведущих фирмах в вашем регионе, мы проверили сотни компаний по всей стране. Эти обзоры, составленные на основе обширных исследований, ранжируют ведущие компании в следующих городах согласно активы под управлением (АУМ). Они включают подробную информацию об инвестиционной философии каждой фирмы, минимум, сертификаты и услуги, которые помогут вам решить, подходит ли вам компания.

• Альбукерке, Нью-Мексико
• Анахайм, Калифорния
• Анкоридж, AK
• Аризона
• Арканзас
• Арлингтон, Техас
• Арлингтон, Вирджиния
• Атланта, Джорджия
• Аврора, Иллинойс
• Аврора, Огайо
• Остин, Техас
• Балтимор, Мэриленд
• Бирмингем, AL
• Бойсе, ID
• Бостон, Массачусетс
• Буффало, Нью-Йорк
• Калифорния
• Чандлер, Аризона
• Шарлотт, Северная Каролина
• Чаттануга, Теннесси
• Чикаго, Иллинойс
• Цинциннати, Огайо
• Кливленд, Огайо
• Колорадо
• Колорадо-Спрингс, Колорадо
• Колумбус, Огайо
• Коннектикут
• Corpus Christi, TX
• Даллас, Техас
• Делавэр
• Денвер, Колорадо
• Де-Мойн, IA
• Дарем, Северная Каролина
• Эль-Пасо, Техас
• Fayetteville, AR
• Флорида
• Форт-Лодердейл, Флорида
• Форт-Уэйн, IN
• Форт-Уэрт, Техас
• Фресно, Калифорния
• Гранд-Рапидс, Мичиган
• Гринсборо, Северная Каролина
• Гавайи
• Гонолулу, Гавайи
• Хьюстон, Техас
• Хантсвилл, AL
• Иллинойс
• Индиана
• Индианаполис, IN
• Ирвин, Калифорния
• Джексон, MS
• Джексонвилл, Флорида
• Канзас
• Канзас-Сити, Миссури
• Ноксвилл, TN
• Лас-Вегас, Невада
• Лексингтон, Кентукки
• Линкольн, NE
• Литл-Рок, AR
• Лонг-Бич, Калифорния
• Лос-Анджелес, Калифорния
• Луисвилл, KY
• Мэдисон, Висконсин
• Мэн
• Мэриленд
• Массачусетс
• Мемфис, TN
• Меса, AZ
• Майами, Флорида
• Мичиган
• Милуоки, Висконсин
• Миннеаполис, Миннесота
• Миннесота
• Mobile, AL
• Нашвилл, TN
• Нью-Джерси
• Нью-Йорк, NY
• Окленд, Калифорния
• Огайо
• Оклахома
• Оклахома-Сити, OK
• Омаха, NE
• Орегон
• Орландо, Флорида
• Филадельфия, Пенсильвания
• Феникс, Аризона
• Питтсбург, Пенсильвания
• Плано, Техас
• Портленд, ИЛИ
• Роли, Северная Каролина
• Reno, NV
• Ричмонд, Вирджиния
• Рочестер, Нью-Йорк
• Сакраменто, Калифорния
• Солт-Лейк-Сити, UT
• Сан-Антонио, Техас
• Сан-Диего, Калифорния
• Сан-Франциско, Калифорния
• Сан-Хосе, Калифорния
• Скоттсдейл, AZ
• Сиэтл, Вашингтон
• Спокан, Вашингтон
• Тампа, Флорида
• Техас
• Тусон, Аризона
• Талса, OK
• Юта
• Вирджиния-Бич, Вирджиния
• Вашингтон, Д.